M&A – Private Equity

Créer, transformer, transmettre.

Accompagnement des fondateurs, dirigeants, entreprises et fonds dans les opérations de croissance externe, transmission et capital‑investissement.

Seed → LBO

Tout stade

Multi-round

Levées de fonds

W&I ready

Assurance garanties

Fast-track

Closing rapide

Types d'opérations

Tous types de transactions

Cessions & Acquisitions

Prises de participation minoritaires et majoritaires, structuration de deals complexes

LBO & MBO/OBO

LBO majoritaire/minoritaire, MBO, OBO, MBI, opérations de build-up et consolidation

Levées de fonds

Seed, série A/B/C, venture capital, amorçage, développement, refinancement

Opérations spéciales

Cash-out, carve-out, spin-off, reprises d'entreprises en difficulté, cessions d'actifs

Processus & documentation

Du NDA au closing

Pré-deal

NDA & confidentialité
Teasers & info memo
LOI / term sheet
Exclusivité

Due diligences

Vendor Due Diligence (VDD)
Due diligence juridique, sociale, fiscale
Due diligence IP/IT & data
Rapports de synthèse

Documentation

SPA / Protocole d'acquisition
Garanties d'actif et de passif (GAP)
W&I insurance
Pacte d'associés
Conventions de subordination et liquidité

Closing & post-deal

Conditions suspensives
Conditions de financement (covenants, tirage, securities packages)
KYC & registres
Réorganisations postérieures
Intégration gouvernance
Instruments & financements

Structuration financière

Valeurs mobilières

  • • ABSA, BSA, BSPCE
  • • AGA, BSA Air
  • • ORA, OC
  • • Obligations convertibles et simples
  • • Obligations perpétuelles

Mécaniques de prix

  • • Locked box
  • • Closing accounts
  • • Earn-out
  • • Complément de prix indexé
  • • Ratchets & ajustements

Dette

  • • Senior & unitranche
  • • Mezzanine & PIK
  • • Vendor loan
  • • Dette obligataire
  • • Dette listée
Reprises et restructurations

Retournement & restructuration

L'équipe accompagne également ses clients dans les contextes de retournement et de reprise d'entreprises en difficulté : audits d'acquisition, offres de reprise, prepack cession, négociation avec les organes de la procédure, élaboration et mise en œuvre de plans de continuation ou de cession.

Créanciers & investisseurs

Nous intervenons aussi aux côtés des créanciers et investisseurs, pour la restructuration de leurs créances, la gestion de leurs sûretés ou la conversion de dette en capital, en coordination étroite avec nos équipes Corporate et Fiscalité.

Prévention & anticipation

Nous intervenons également en amont, dans les phases de prévention et de négociation, notamment dans le cadre de mandats ad hoc et conciliations, afin d'anticiper les difficultés et de préserver la valeur de l'entreprise.

Notre différenciation

Méthode & excellence

Modélisation des risques

Deal-breakers & matrices de négociation

Pilotage workstreams

Calendrier critique & coordination

Conditions précédentes

CP, antitrust, AMF, régulateurs

W&I readiness

Transfert de risque & fast signing-closing

Structurons votre prochaine transaction

De la lettre d'intention au closing, nos experts M&A vous accompagnent pour sécuriser et optimiser votre opération.